La nova epidèmia de la corona ha arrasat el món. Durant més de dos anys, no només no ha tornat, sinó que ha afectat repetidament la indústria global dels semiconductors. En els primers dies de l'esclat, els mercats de diversos països eren pessimistes sobre les expectatives futures i la situació econòmica no era satisfactòria, però les empreses de la nova economia representades per semiconductors i nova energia es van convertir en la principal força del creixement del valor de mercat sota l'epidèmia.
Per exemple, el valor de mercat d'Apple el 31 de desembre de 2021 va augmentar en 1.609 mil milions de dòlars en comparació amb el seu valor de mercat l'1 de gener de 2020, un augment del 123 per cent; en comparació amb el mateix període, el valor de mercat de Microsoft també va augmentar en més d'un bilió de dòlars nord-americans, arribant als 1.322 mil milions de dòlars. La taxa de creixement és del 110 per cent.
Hi ha qui està orgullós i n'hi ha que està decebut. Intel, l'antic líder en semiconductors, va perdre 51.000 milions de dòlars en valor de mercat en dos anys i també va entrar entre els deu primers a la llista de pèrdues de valor de mercat global. Quan altres competidors estan prosperant, Intel sembla estar especialment sol en aquesta llista.
Hi ha llistes vermelles i negres, així que sota la forta epidèmia, com és el desenvolupament de la indústria dels semiconductors? Qui cau i qui s'aixeca? Quin augmenta o disminueix?
Les vicissituds del mercat dels semiconductors sota l'epidèmia
La gran fàbrica de semiconductors està avançant molt
En els dos anys transcorreguts des de l'esclat de la nova epidèmia de la corona, hi ha quatre companyies de semiconductors a les 15 principals empreses de creixement de la capitalització del mercat mundial, és a dir, Nvidia, TSMC, ASML i Broadcom. Fins i tot entre les cinc principals empreses amb un creixement de la capitalització de mercat per davant de Nvidia, cadascuna té el seu propi negoci de xips. Entre elles, el negoci de xips d'Apple es pot classificar entre les quinze millors empreses de semiconductors del món.
Entre les 100 principals empreses amb creixement de la capitalització de mercat, un total de 12 empreses de semiconductors estan a la llista. La indústria d'equips de semiconductors va tenir un bon rendiment, amb ASML, Applied Materials i Lam Research, els tres principals fabricants d'equips tots a la llista. Entre les tres principals empreses d'equipaments, ASML, que manté la gola de la tecnologia avançada, té l'avantatge de subministrar exclusivament màquines de litografia EUV.
En els últims dos anys, la capacitat global de producció de xips s'ha ampliat molt. Empreses líders com TSMC i Samsung no han estalviat despeses en la inversió en tecnologia avançada. Els plans d'inversió de tres-anys d'aquestes dues empreses en semiconductors s'han disparat cadascun fins a un nivell de centenars de milers de milions de dòlars. Sota l'impacte repetit de l'epidèmia, la contradicció de l'escassetat de xips és destacada. TSMC va gastar 2.887 milions de dòlars l'any passat per ampliar la capacitat de producció de 28 nm de la seva planta de Nanjing, de 40,000 peces al mes a 100,000 peces; també va gastar 12.000 milions de dòlars per construir una fàbrica d'hòsties de procés de 5 nm a Arizona, EUA; també va cooperar amb Sony. Les empreses de solucions de semiconductors han construït fàbriques al Japó i l'enorme demanda del mercat ha fet que TSMC augmenti en lloc de disminuir durant l'epidèmia.
L'expansió de la producció nacional de TSMC també reflecteix el ràpid desenvolupament dels semiconductors del meu país durant l'epidèmia. El 2021, la indústria de circuits integrats de la Xina superarà el bilió de iuans per primera vegada. Segons les estadístiques de l'Associació de la Indústria de Semiconductors de la Xina, les vendes de la indústria de circuits integrats de la Xina el 2021 seran de 1.045.830 milions de iuans, un augment del 18,2%--interanual. Entre elles, les vendes de la indústria del disseny van ser de 451.900 milions de iuans, un augment del 19,6%-interanual-; les vendes de la indústria manufacturera van ser de 317.630 milions de iuans, un augment-interanual-del 24,1%; les vendes de la indústria d'envasos i proves van ser de 276.300 milions de iuans, un augment del 10,1%-interanual-.
L'any 2021 (a partir de l'1 de desembre), el nombre d'empreses nacionals de disseny de xips ha augmentat en 592 des de les 2.218 de l'any passat fins a les 2.810, un augment interanual--del 26,7%. El 2021, s'espera que les vendes-de la indústria nacional siguin de 458.690 milions de iuans, un 20,1% més que els 381.940 milions de iuans del 2020.
No es pot subestimar l'impacte de l'epidèmia
Afectats per la nova epidèmia de la corona, molts fabricants de semiconductors ara han d'afrontar el doble repte de l'escassetat de la cadena de subministrament estreta i els bloquejos de la ciutat.
Malàisia és coneguda com una "ciutat dels semiconductors", un dels set principals exportadors de productes de semiconductors del món i un dels principals centres d'envasament i proves de semiconductors mundials. Després que Malàisia tanqués el país el març de 2020, no només algunes empreses de semiconductors van entrar en un estat d'aturada i suspensió de la producció, sinó que també es va veure obstaculitzada l'exportació d'enviaments de productes. Malàisia no s'estabilitzarà per sota dels 10 000 casos diaris fins al 3 d'octubre de 2021, i les escoles primàries i secundàries de tot el país reprendran les classes el gener de 2022. A més, la indústria dels semiconductors ja és extremadament fràgil i el tancament del país per part de Malàisia ha provocat una nova ronda d'augments de preus i escassetat a la indústria.
En el procés global d'embalatge i prova de semiconductors, Malàisia sempre ha tingut una posició única. Més de 50 empreses de semiconductors han establert fàbriques a Malàisia, i en les operacions anteriors de "tancament" de Malàisia, molts dels fabricants d'envasos i proves/IDM de semiconductors anteriors s'han vist molt afectats i moltes fàbriques s'han tancat.
L'Índia és la segona base de fabricació de telèfons mòbils més gran del món després de la Xina i té un paper fonamental en la cadena mundial de la indústria dels semiconductors. Segons l'Associació Índia d'Electrònica i Semiconductors (IESA), s'espera que el mercat de components de semiconductors a l'Índia tingui un valor de 32.350 milions de dòlars el 2025, creixent a un CAGR del 10,1 per cent entre el 2018 i el 2025.
El maig de 2020, a causa de la contínua propagació de l'epidèmia a l'Índia, les fàbriques de Foxconn a l'Índia van patir infeccions a gran-escala. L'Índia va haver de bloquejar el país, prohibint el transport de béns no-essencials, com ara productes electrònics, i alguns minoristes fora de línia també es van veure obligats a tancar les seves botigues. L'Índia ha "tancat la ciutat" diverses vegades, i molts fabricants de telèfons mòbils o d'electrònica van prémer el "botó de pausa".
Vietnam és el major beneficiat de la deslocalització de la fabricació d'electrònica des de la Xina. Del 2016 al 2018, les exportacions d'electrònica del Vietnam van créixer a un CAGR del 23 per cent fins a 86.600 milions de dòlars. Els fabricants de semiconductors com Hon Hai, Luxshare, Sunny Optical, AAC i Goertek han establert bases de producció al Vietnam. El país també és una de les bases de producció importants per a grans marques de telefonia mòbil com Samsung.
A principis del 2021, Vietnam va patir la tercera onada de l'epidèmia i la producció i el funcionament de les empreses es van veure greument afectades.
AMAT i Lam Research, un gran fabricant nord-americà d'equips de producció de semiconductors, han retirat successivament les seves previsions de vendes originals a causa de l'impacte de la nova pneumònia de la corona. La seu de Lam Research compleix amb la prohibició del govern de Califòrnia de sortir. En el futur, hi haurà situacions com que AMAT i Lam Research aturaran la producció, dificulten l'obtenció de peces i matèries primeres, i fins i tot algunes empreses poden no poder complir les dates de lliurament dels clients.
La competència del mercat és calenta i hi ha moltes mesures per promoure el desenvolupament
A causa de l'augment de la demanda d'ordinadors portàtils, PC i telèfons mòbils a causa de l'epidèmia, la demanda de semiconductors ha continuat augmentant i els semiconductors s'han convertit en un recurs estratègic important. Els països han anunciat la "Llei de xips", i els Estats Units fins i tot han intentat utilitzar aliances per compensar l'impacte negatiu de l'epidèmia mentre desenvolupa ràpidament semiconductors.
Com a mercat important per als semiconductors, la Xina ha aconseguit resultats impressionants en l'anti{0}}epidèmia. La producció de les fàbriques xineses ha estat relativament estable sota epidèmies repetides. El 28 de març, Corea del Sud va informar que el govern nord-americà va proposar formar una aliança "Chip 4" amb Corea del Sud, Japó i Taiwan, i la intenció darrere d'ella era utilitzar aquesta organització per excloure la Xina continental de la cadena mundial de subministrament de semiconductors. .
Però "excloure els dissidents" no és tan senzill. Samsung de Corea del Sud té l'única base de producció a l'estranger de xips de memòria a Xi'an, Xina, produint principalment xips de memòria flash. La capacitat de producció mensual de les hòsties de 12 polzades arriba als 265,000, que representen el 42 per cent de la producció total de memòria flaix de Samsung i el 10 per cent de la producció global de la memòria flaix del mercat. Estat de fàbrica de la Xina Visible. Un cop Corea del Sud s'uneix al Xip 4. Es pot permetre el risc de trencar amb la cadena de producció de semiconductors de la Xina? I el desenvolupament dels semiconductors no depèn del bloqueig, sinó d'una bona ecologia, de manera que els mitjans coreans es mostren negatius sobre si s'establirà aquesta aliança.
Per tal de promoure el desenvolupament de semiconductors, el Senat dels EUA va aprovar l'any passat el projecte de llei de xips de 250.000 milions de dòlars, autoritzant 52.000 milions de dòlars per accelerar la producció i la investigació de semiconductors als EUA, en un intent de "competir millor amb la Xina" a escala mundial. Aquest any, la Cambra de Representants dels Estats Units també va aprovar el projecte de llei no fa gaire, i s'espera que augmenti la dotació a 350.000 milions de dòlars nord-americans, enforteixi els Estats Units en molts camps com ara la fabricació, la investigació i el desenvolupament, i encoratgi el sector privat dels EUA. sector per invertir en la producció de semiconductors.
A més dels Estats Units, la Unió Europea també va emetre un xip a principis de febrer. Com que la pandèmia i l'escassetat global de semiconductors han forçat el tancament de fàbriques en tot, des d'automòbils fins a equips sanitaris, la Comissió Europea ha proposat un conjunt complet de mesures per garantir la seguretat del subministrament, la resiliència i el lideratge tecnològic de la UE en tecnologies i aplicacions de semiconductors. Margrethe Vestager, vicepresidenta executiva d'Europa, va dir: "Els xips són essencials per a la transformació verda i digital i per a la competitivitat de la indústria europea. No hem de dependre d'un país o d'una empresa per garantir la seguretat del subministrament. Hem de treballar junts. Això ho farà. També permetrà que els nostres socis internacionals es beneficiïn. Treballarem amb ells per evitar futurs problemes de subministrament".
La pandèmia de la COVID-19 ha posat al descobert les debilitats de l'ecosistema de semiconductors del món i, col·lectivament, ens enfrontem a una greu escassetat de xips. El govern de Corea del Sud va publicar la "K-Semiconductor Strategy", el Ministeri d'Economia, Comerç i Indústria del Japó va anunciar l'establiment de la "Semiconductor Digital Industry Strategy" amb una preinversió de 42.700 milions de iuans, i la meva país ha escrit la promoció del desenvolupament de semiconductors a les dues sessions i l'informe de treball del govern.
El desenvolupament constant dels semiconductors de la Xina sota l'epidèmia
Xangai, Shenzhen, etc. de la Xina també s'han vist afectats sota la cobertura de l'epidèmia que no tornarà. Com a ciutat amb un impacte global en el desenvolupament de la indústria dels circuits integrats, l'epidèmia definitivament tindrà un impacte en la seva economia. Tanmateix, sota l'estratègia "dinàmica" de la nova corona zero de la Xina, el model adoptat per Xangai també reflecteix la minimització de l'impacte de l'epidèmia en l'economia. d'experimentació i exploració. I tenint en compte l'impacte potencial de Xangai en la producció, la majoria de les fàbriques no es tancaran fàcilment.
Les empreses de semiconductors de Xangai implementen "dos punts i una línia" gestió tancada de prevenció i producció d'epidèmies. El 5 d'abril, Xangai va proposar que durant el període de confinament, per a les empreses que implementin la producció tancada, els empleats haurien de viure, treballar i circular al parc (zona de la fàbrica) i implementar la gestió tancada de "dos punts i una línia". Sota la premissa de les mesures, es pot dur a terme la producció i l'explotació. Actualment, moltes empreses de circuits integrats de Xangai mantenen una gestió tancada d'acord amb els requisits de prevenció d'epidèmies per garantir que la producció no es vegi afectada per l'epidèmia.
El 13 de març de 2022, la Prevenció i Control de l'Epidèmia de Pneumònia del Coronavirus de Shenzhen va emetre les últimes mesures de prevenció i control de l'epidèmia, que s'implementaran del 14 al 20. Aquesta vegada es va prémer a la força el botó de pausa a Shenzhen i també es va suspendre la fabricació d'electrònica relacionada amb Shenzhen-. Com tots sabem, Shenzhen, com a centre tecnològic de la Xina, acull un gran nombre d'empreses-conegudes com Huawei, ZTE i DJI.
Però les coses no van empitjorar. Des del 21 de març, tots els districtes de la ciutat han reprès el funcionament normal de manera ordenada. Shenzhen ha aconseguit el control de l'epidèmia en una setmana, demostrant la rapidesa de la resposta del govern xinès a l'epidèmia, fet que demostra una vegada més l'estabilitat del mercat xinès diferent a la d'altres països.
El 2021, la indústria mundial de xips es trobarà amb una escassetat de capacitat de producció i un augment de l'oferta i dels preus. Els xips aigües amunt estan esgotats i els comerciants de terminals aigües avall són miserables. Després de la relaxació a finals d'any, una nova onada d'epidèmies començarà després del Festival de Primavera del 2022. Al febrer, el termini de lliurament de xips global (en referència al termini de lliurament des de la comanda fins al lliurament) va augmentar mes- el-mes. Van trigar 3 dies a arribar a les 26,2 setmanes i els compradors van haver d'esperar més de mig any de mitjana.
El desenvolupament dels semiconductors és ecològic. Cap país del món pot dominar tots els enllaços de la indústria dels semiconductors. Cada país és una baula de la cadena industrial mundial. Qualsevol problema en qualsevol enllaç tindrà un impacte en la cadena de subministrament global. El brot repetit de l'epidèmia ha accelerat el desenvolupament dels semiconductors i ha agreujat les contradiccions del mercat. S'espera que l'epidèmia s'acabi aviat, el mercat dels semiconductors surti el vent i les onades i el "nucli central" prosperi.